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不良资产证券化的意义是什么_不良资产证券化走向_不良资产证券化案例

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目前,由于很多国家受到银行体系坏账的困扰,所以导致了不良资产证券化的产生,其实,不良资产证券化已经有二十多年的历史,是不良资产走向市场的必然存在,下面,笔者就为大家重申下不良资产证券化是什么意思,它的定义是什么?

不良资产证券化百度百科的定义为:就其含义而言,不良资产证券化就是资产拥有者将一部分流动性较差的资产经过一定的组合,使这组资产具有比较稳定的现金流,再经过提高信用,从而转换为在金融市场上流动的证券的一项技术和过程。那么,不良资产证券化到底是什么意思呢?从很多方面而言,不良资产的处置存在着很大的风险,而在银行处理坏账和不良资产违约损失相差不多时,银行希望通过不良资产证券化来回收资产的贷款本金,将大量不良资产贷款通过这种方式转化为众多资产着的债券,从而增加银行资金的流动性,也能更多的分散整个行业的金融风险。

今年年初,《不良贷款资产支持证券信息披露指引(征求意见稿)》的“出炉”,也将意味着不良资产证券化的正式实施,当然,前期情况下,只挑选了少数大型管理公司进行不良资产证券化试点,而且额度并不是很大。相信通过笔者的介绍,大家一定对于不良资产证券化是什么意思有了初步的了解,可是,不良资产证券化既然是银行处置不良资产的一种手段,那么它必然会存在一定的隐患,这就为操作不良资产证券化带来阻碍,下面是笔者认为操作此过程中需要的注意事项。

1、全面调查,规避风险。不良资产证券化作为普通资产证券化的一种形式,相对来说更为复杂,对于不良资产来说调查要更全面和规范,不良资产贷款项目相当复杂,对于借款人一定要全面的调查,规避风险。

2、保持资金池现金流稳定性。资金池的难以预测性,这就导致了很多现金流的不稳定性,而我们要做的就是保证资金池的整体质量,选择信用等级高的贷款公司,经营状况良好,只是因为债务负担过重而导致的财政问题,而且资金池内基础的资产笔数要够多,这样在很大程度上可以中和损失情况,使内部现金流保持稳定性。

3、对贷款服务机构更高要求。不良资产的贷款比普通资产的法律诉讼涉及的更多且更复杂,所以贷款服务机构需要有更高的能力来处理贷款人员,也需要贷款服务机构更加尽职尽责的来完成这一情况。

4、加强信息披露。不良资产的证券化本质上是银行转嫁给大众的一种方式,这也就意味着大众需要根据披露的信息情况来决定是否承担风险,所以信息披露一定要具体且全面。SPV应该根据各个方面的信息整体来向投资者披露资金池的走向,资产异动等信息,以便投资者能够随时调整。

不良资产证券化的经济意义图片

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不良资产证券化的意义,不良资产证券化的作用。不良资产证券化,是资产拥有者将一部分流动性较差的资产经过一定的组合,使这组资产其有比较稳定的现金流,不良资产证券化再经过提高信用,不良资产证券化从而转换为在金融市场上流动的证券。

对商业银行来说,不良资产证券化的意义是:(1)不良资产证券化有利于提高商业银行资产的流动性。通过证券化,不良资产证券化可以将流动性较差的不良资产转化为在市场上交易的证券,在不增加负债的前提下。商业银行可以获得一块资金来源。不良资产证券化从商业银行资产负位管理的角度看,不良资产证券化能够加快银行资产的周转.提高资产的流动性。(2)不良资产证券化有利于提高商业银行资本充足率。按照(巴塞尔协议》,不良资产证券化是一个稳他经营的商业银行,不良资产证券化其资本充足率应不低于8%。不良资产证券化将高风险权A的不良资产.变为风险权讯相对较低的证券.不良资产证券化一定程度上能够减少风险资产的比例。

不良资产证券化的方案图片

不良资产证券化试点已扩围,包括民生银行(7.95 -1.36%)、光大银行(3.90 -0.76%)、中信银行(6.18 -1.12%)、兴业银行(15.36 -1.29%)、北京银行(9.52 )等多个股份制银行及城商行入围试点。

据悉,部分新入围的试点银行已经在储备新的证券化产品,这些证券化产品的基础资产既包括对公不良贷款,也包括个人不良贷款。不良资产证券化试点扩容有望助推不良资产处置行业迎来新的发展机会。

陕国投A(6.24 -0.64%):转型升级(爱基,净值,资讯),积极推进金控平台的布局。根据公司战略规划,除了扩展信托主业外,公司将积极谋划金控平台的发展路径。2015年公司已增持长安银行股权并入股地方AMC,目前公司仍积极调研新设金融机构,预计2016年公司继续投资合适的金融机构股权是较为确定的方向。

海德股份(29.17 -4.14%):增资设立海德资产管理公司,通过海德资管来开展不良资产管理业务。公司获取地方AMC牌照醉翁之意并不在省内AMC业务(省内不良资产一级市场购买(银行、非银机构),以债务重组或者传统方式进行处置),而是觊觎全国不良资产处置(可以是一级市场上10户以下不良资产的组包转让,也可以是全国范围内不良资产二级市场购买并处置等)。公司目前储备的不良资产项目已有几十亿规模,可直接带来5000万以上净利润。

不良资产证券化的概念图片

直到2012年5月,信贷资产证券化再度重启,随后信贷资产证券化政策的逐步放松、注册制的来临,使得发行规模在2014年出现井喷,并且在去年维持加速的趋势。